观水镇以历史悠久、山清水秀闻名遐迩，伴随着近年来名声大振的“观水”牌苹果，更加享誉四方。

　　观水镇位于牟平区西南部的？山脚下、观阳河畔，西与栖霞市桃村镇毗邻，北与福山区回里镇、莱山区院格庄街道接壤，南与乳山市交界，东与王格庄镇、高陵镇相连。

　　北宋时，有傅姓人来此建村。因村东北有观阳山，站在山顶，整个观阳河一览无余，故得名观水。以驻地观水村得名。清雍正年间归莱阳县管辖，民国时期分属牟平县和栖霞县。建国后，观水区大部分划归牟平县？垛区、崮山区。1984年改设观水镇。2001年埠西头乡并入观水镇。

　　镇驻地西3公里有观阳故城遗址，占地2万平方米，周边有东半城、西半城、后半城3个村，为烟台市市级文物保护单位。传说近代学者于清泮考其为观阳县故城。民国《牟平县志》载：“观阳，汉县，历代废置不常，唐后始不复置”。“隋朝筑城甫半而国变，工程未竟，故名半城。”遗址呈矩形，纵长横窄，总面积40万平方米。出土的文物有灰陶豆、灰陶罐、子母口砖、筒瓦、铁犁、刀币、五铢钱、陶印等。经市县文化部门多次调查，有文化堆积，发现了城垣基址。从暴露的文化层看，上为汉代层，下为战国层。遗址保存较好。1976年被列为县级文物保护单位。该遗址的发现为胶东地区古代城址研究提供了新的资料。

　　在观水镇矫家长治村西，铁岭山脚下缓坡上，有总面积2.38万平方米的矫家遗址。1982年夏，文物普查时发现，出土石器有石锛、石刀、石凿，陶器有鼎足、鼎片、鬶把手、器底等，以夹沙、夹云母、夹滑石的红陶为主，多为手制。时代晚于蛤堆顶遗址，距今5500年。遗址北端东断崖暴露3个灰坑，上宽下窄。两个平底，一个圆底。坑内土质松软，均为灰土，内含陶片、红烧土块、碳粒等，中部路东耕地下见有文化层，内含陶片、红烧土块。整个遗址没有破坏，被定为县级文物保护单位。

　　观水镇地处胶东腹地，战略地位非常突出，1942年，胶东军区成立不久，许世友、林浩率八路军胶东军区司令部进驻观水镇埠西头村一带，这里便成为胶东抗日作战的指挥中心，也是胶东政治文化中心、军工物资基地和培养军地干部的摇篮，被誉为“胶东延安”。在这片热土上，抗日军民用生命和热血谱写了惊天地泣鬼神的壮丽篇章，为胶东抗日战争和解放战争的最后胜利做出了永垂史册的历史贡献。如今，原八路军胶东军区机关、兵工厂、服装厂、医院等30多处遗址，大多保存完好。从观水镇这片土地上，就走出了李文卿、林浩、姜林东、李道之、于浩等共和国将军。

　　观水镇山多地广，是名副其实的果业大镇。全镇有果园面积10万亩，年产量35万吨，是烟台优质红富士苹果的主要生产基地。2000年在北京国际农业博览会上参展的观水镇红富士、嘎啦苹果双双获得金奖。2006年11月被中国果品流通协会授予“中国优质苹果基地镇”称号，“观水”牌苹果被评为“中华”名果，2007年被中国果品流通协会授予“中国苹果第一镇”荣誉称号。观水镇生产的红富士苹果以个大、色艳、味美、果面光洁、耐储存而誉满海内外。

　　如今，历经千年风雨的古镇观水，重新焕发出勃勃生机和活力。依靠享誉中外的“观水”牌苹果和“胶东延安”两张响当当的名片，前来“休闲游”和“红色游”的宾客川流不息，络绎不绝，成为古镇观水的又一道靓丽风景。